分摊风险的结构，以及它的数据

一句话总结

保险公司也会投保，这种合同就是再保险。原保险公司实际承担的金额，必须扣除分出部分后才能得出；如果分出数据与总账不一致，财务报表就会出现同等金额的缺口。

为什么需要它

保险公司会出售单次事故可能赔付数十亿韩元的合同。如果一年内集中发生几起这样的事故，公司就可能动摇。因此，保险公司也会把自身的一部分风险转移给其他保险公司，这就是再保险。

先整理术语。

원수사     고객과 직접 계약한 회사
재보험사   원수사의 위험을 받아 주는 회사
출재       원수사가 위험을 넘기는 것 (내보낼 出)
수재       재보험사가 위험을 받는 것 (받을 受)

现场所说的“分出数据”，指的是本公司向外转移风险的明细。

它如何运作

再保险大致分为两类。

비례(proportional)      손해액의 정해진 비율을 나눈다
  Quota Share (QS)      모든 계약에서 같은 비율. QS30 이면 30% 출재
  Surplus               보유 한도를 넘는 부분만 비례로

비비례(non-proportional) 손해액의 크기에 따라 나눈다
  초과손해액 (XOL)       사고당 일정 금액을 넘는 부분만 재보험사가 부담
  Stop Loss              연간 손해율이 일정 수준을 넘는 부분을 부담

这种差异会在大型事故中显现。**比例再保险无论损失大小，都只按相同比例分摊。**即使发生 12 亿韩元的事故，采用 QS30 时也只分出 3.6 亿，其余 8.4 亿仍由本公司承担。因此，单起大型事故可能占半年度净自留损失的 24%。要防范这种情况，需要设置每次事故限额的超额损失再保险条款。

数据方面还有一个问题：分出明细通常存在于两个地方。

재보험 관리 시스템   건별 출재 내역. 사람이 등록하는 경우가 많다
회계 원장            월 단위 출재 채권 계상액. 원수 데이터에서 계산된다

两者经常不一致。可能是分出申报本身遗漏、分出比例输入错误，或大型案件的限额设置错误，都会造成金额偏差。这一差额就是财务报表中的缺口。

**核对分两步进行。**首先按事故月份缩小范围，找出差额不为零的月份；然后把该月份展开到逐案层面，确定究竟在哪一案件出现分歧。如果只查看月份就结束，最多只能说“9 月份对不上”，而这种说法无法让任何人着手修复。

这里常见一种判断错误：当大部分差额来自单一案件时，人们会产生忽略其余小额差异的诱惑。然而，小额案件通常源自同一个原因——人工录入，而且这个原因下个月仍会重复。大型案件修正一次即可结束，小额案件则必须修复流程结构才能结束。

实际工作中的表现

第一，很多客户的损失率报告混用了原保险口径和净自留口径。同一场会议中，一人谈原保险损失率，另一人谈净自留损失率，却都只称为“损失率”。数字相差 20～30%，大家仍不觉得异常。第一项建议应是要求每份报告明确标注口径。

第二，发生大型事故后，该案件的分出处理经常延迟。原因是金额大、条件复杂，需要与再保险公司协商。如果在此期间完成结算，净自留会被高估，直到下一季度才冲回。

第三，经常能看到分出核对每月都不一致，却因为金额小而被搁置数年。一旦某个大型案件沿同一路径出错，差额就会达到数亿韩元。结构相同，就只是规模不同，本质上是同一种事故。

下一项实践将做什么

对采用 QS30 比例再保险的 1,296 笔损失进行会计总账与再保险系统核对。先把 263,630,000 韩元的差额缩小到五个事故月份，再确定到五个案件；其中 98.6% 来自一个大型案件。随后计算该大型案件占净自留损失的比例，用数字观察为何仅靠比例再保险并不足够。